В мире инвестиций, где предусмотрительность столь же важна, как и доходность, выбор подходящего инструмента для вложения средств требует внимательного рассмотрения. Два фонда, Schwab Short-Term U.S. Treasury ETF (SCHO 0.08%) и Vanguard Short-Term Bond ETF (BSV 0.06%), предлагают инвесторам возможность приумножить капитал, избегая излишней волатильности. Однако, как и в любом достойном обществе, между ними существуют тонкие различия, которые следует учитывать.
Думаешь, 'медвежий рынок' — это что-то про Baldur's Gate 3? Тебе сюда. Объясним, почему Уоррен Баффет не покупает щиткоины.
Присоединиться бесплатно в ТелеграмОбзор (стоимость и размер)
| Показатель | SCHO | BSV |
|---|---|---|
| Эмитент | Schwab | Vanguard |
| Комиссия | 0.03% | 0.03% |
| Годовая доходность (на 7 февраля 2026 г.) | 0.74% | 1.68% |
| Дивидендная доходность | 4.02% | 3.86% |
| Бета | 0.05 | 0.09 |
| АУМ | 11.68 млрд долларов | 43.41 млрд долларов |
Оба фонда демонстрируют завидную умеренность в отношении комиссий, однако SCHO слегка опережает BSV по доходности, в то время как BSV может похвастаться более высокой годовой доходностью. Разница, конечно, незначительна, но в мире финансов даже малейшие детали могут иметь значение.
Сравнение доходности и риска
| Показатель | SCHO | BSV |
|---|---|---|
| Максимальное снижение (за 5 лет) | -5.73% | -8.55% |
| Рост 1000 долларов за 5 лет | 947 долларов | 951 доллар |
Что внутри
BSV, как более опытный участник финансового рынка, включает в себя разнообразный портфель, состоящий из государственных облигаций США, корпоративных и инвестиционного уровня международных облигаций. Он располагает 3117 ценными бумагами, из которых 73% имеют наивысший рейтинг AAA. Однако, приблизительно 12% инвестировано в облигации с рейтингом A и BBB, что, несомненно, добавляет некоторую остроту в этот, в общем-то, сдержанный портфель.
SCHO, напротив, более консервативен в своих предпочтениях и ориентирован на краткосрочные государственные облигации США. Он содержит всего 97 ценных бумаг, все из которых являются государственными облигациями США со сроком погашения от 1 до 3 лет. Большинство из них имеют рейтинг AA, что обеспечивает крайне низкую вероятность дефолта. Впрочем, даже самые надежные активы не застрахованы от капризов судьбы, но в данном случае риск, безусловно, минимален.
Что это значит для инвесторов
Оба фонда демонстрируют схожую производительность, однако BSV, несмотря на более низкую дивидендную доходность, выплачивает больше, чем SCHO, благодаря значительно более высокой цене. Это, разумеется, свидетельствует о более высокой востребованности фонда на рынке.
Стоит отметить, что, хотя оба фонда ориентированы на краткосрочные инвестиции, SCHO более сосредоточен на облигациях со сроком погашения от 1 до 3 лет, в то время как BSV допускает срок от 1 до 5 лет. Это означает, что облигации в портфеле SCHO, как правило, погашаются раньше, что может быть преимуществом для тех, кто ищет меньшую волатильность, поскольку краткосрочные облигации, как правило, более стабильны, чем долгосрочные, из-за меньшей подверженности колебаниям процентных ставок.
В конечном итоге, если инвестор ищет более диверсифицированный портфель, BSV имеет преимущество, располагая более чем в 200 раз большим количеством ценных бумаг и портфелем, охватывающим четыре различных класса процентных ставок. Однако, для большей стабильности и меньшего риска, SCHO является более предпочтительным вариантом. Как и в любом хорошем браке, важно найти подходящего партнера, который соответствует вашим потребностям и ожиданиям.
Смотрите также
- Пермэнергосбыт акции прогноз. Цена PMSB
- ГК Самолет акции прогноз. Цена SMLT
- Корпоративный Центр Икс 5 акции прогноз. Цена X5
- РУСАЛ акции прогноз. Цена RUAL
- Полюс акции прогноз. Цена PLZL
- Сбербанк акции прогноз. Цена SBER
- Банк ВТБ акции прогноз. Цена VTBR
- СПБ Биржа акции прогноз. Цена SPBE
- Южуралзолото ГК акции прогноз. Цена UGLD
- ЭсЭфАй акции прогноз. Цена SFIN
2026-02-08 21:13