Две акции для дивидендного охотника

S&P 500, как известно, некоторое время держался стойко, даже позволял себе кратковременные приступы оптимизма в 2025 году. Но, как это часто бывает с индексами, он начал демонстрировать тенденцию к снижению, что, в общем-то, вполне закономерно, учитывая глобальную турбулентность и цены на нефть, которые, кажется, решили покорить Эверест. (Хотя, если подумать, нефть – это просто очень старая, очень сжатая солнечная энергия. В этом смысле, заправляя автомобиль, мы, по сути, путешествуем во времени. Ну, почти.)

🏦

Думаешь, 'медвежий рынок' — это что-то про Baldur's Gate 3? Тебе сюда. Объясним, почему Уоррен Баффет не покупает щиткоины.

Присоединиться бесплатно в Телеграм

И вот, в этот самый момент, когда рынок начинает капризничать, появляется шанс для тех, кто предпочитает долгосрочные инвестиции и умеет видеть возможности там, где другие видят только падение. Если у вас есть около тысячи долларов, и вы ищете акции, которые, скажем так, не заоблачные по цене, обратите внимание на Carnival (CCL +0.21%)(CUK 0.21%) и Target (TGT +1.45%). (Не путать с мишенью для дартс. Хотя, если подумать, рынок – это тоже своего рода игра в дартс, только вместо дротиков – деньги, а вместо мишени – ваши надежды.)

1. Carnival

Carnival, как и многие другие компании, пережила период турбулентности, связанный с пандемией. Но, к удивлению многих, она не только выжила, но и продемонстрировала удивительную стойкость, регулярно обновляя рекордные показатели. В конце 2025 финансового года (завершился 30 ноября 2025 года) компания зафиксировала скорректированную чистую прибыль в размере 3,1 миллиарда долларов, что на 60% выше, чем годом ранее, и операционный доход в 4,5 миллиарда долларов, увеличившийся на 25%. (Это примерно равно количеству чашек кофе, которые нужно выпить, чтобы осознать масштабы этих цифр.)

Компания по-прежнему имеет значительный долг, но активно работает над его погашением. На конец года общий долг составлял около 27 миллиардов долларов, что на 10 миллиардов долларов меньше, чем пиковый показатель. (Это как если бы вы постепенно вытаскивали слона из болота. Занимает время, но результат того стоит.)

Несмотря на впечатляющие результаты, акции Carnival в этом году немного снизились из-за опасений, связанных с высокими ценами на нефть. Цены на нефть, как известно, оказывают значительное влияние на деятельность круизных компаний, и их рост может негативно сказаться на финансовых показателях Carnival. (Это как если бы ваш корабль столкнулся с айсбергом. Неприятно, но не смертельно, если вовремя повернуть.)

Акции Carnival торгуются с коэффициентом P/E, равным всего 12, что является настоящей находкой для инвестора, ищущего акции лидера отрасли с огромным потенциалом роста. (Это как найти золотой билет в шоколадную фабрику. Только вместо шоколада – дивиденды.)

2. Target

Target, в отличие от Carnival, переживает обратную ситуацию. Во время пандемии компания демонстрировала фантастические результаты, но после этого столкнулась с трудностями. То, что началось как избыток запасов на фоне инфляции, превратилось в настоящий хаос, связанный с товарами, которые не находят отклика у целевой аудитории Target, и потерей уникальности, которая всегда выделяла компанию среди конкурентов. Кроме того, компания столкнулась с политическими проблемами, которые оттолкнули часть ее клиентской базы. (Это как если бы вы пытались построить замок из песка во время шторма. Бесполезно.)

Майкл Фидделке недавно занял пост генерального директора, и рынок с энтузиазмом воспринял его стратегию по возвращению Target к росту. Компания планирует потратить 2 миллиарда долларов дополнительных средств в 2026 году на улучшение магазинов, повышение качества обслуживания клиентов и обновление бренда. Кроме того, компания намерена усилить свою стратегию развития собственных брендов, которые всегда привлекали покупателей. (Это как если бы вы решили покрасить слона в полоску. Может быть, это сработает.)

Рынок также приветствовал превышение Target ожиданий по прибыли в четвертом квартале 2025 финансового года (завершился 31 января 2026 года). Скорректированная прибыль на акцию (EPS) составила 2,44 доллара, превысив ожидания Уолл-стрит в размере 2,16 доллара. (Это как если бы вы выиграли в лотерею. Только вместо денег – хорошая новость.)

Поскольку перспективы восстановления Target все еще туманны, ее акции остаются недооцененными, торгуясь с коэффициентом P/E, равным 14. Кроме того, Target предлагает отличные дивиденды, что делает ее привлекательной для инвесторов, ориентированных на доход. (Это как если бы вы нашли клад. Только вместо золота – стабильный доход.)

Смотрите также

2026-03-15 15:33