Амазон и судьба облачных вычислений

Почти всегда, когда имя Амазон (AMZN 0.39%) произносится в разговоре, ум невольно рисует картины бесчисленных посылок, доставляемых в каждый уголок мира. Это, безусловно, видимая сторона империи, но подобно айсбергу, лишь малая часть ее истинного масштаба. Настоящая сила, двигатель прогресса и, смею заметить, источник будущих богатств, сокрыта в другом месте – в мире облачных вычислений и, что еще более удивительно, в собственных чипах, рожденных в недрах этой корпорации.

🏦

Думаешь, 'медвежий рынок' — это что-то про Baldur's Gate 3? Тебе сюда. Объясним, почему Уоррен Баффет не покупает щиткоины.

Присоединиться бесплатно в Телеграм

Нельзя не отметить, что в начале гонки за лидерство в области искусственного интеллекта, Амазон, казалось, слегка замешкался, уступая пальму первенства своим соперникам, таким как Google Cloud и Azure. Однако, подобно могучей реке, пробивающей себе путь сквозь скалы, Амазон начал набирать обороты, и теперь, похоже, вот-вот обгонит всех. И это не простое везение, а результат глубокого понимания рынка и, осмелюсь сказать, дальновидности.

Случайные взлеты и падения в царстве облаков

Амазон Веб Сервисез (AWS) – вот истинное сокровище, вот причина, по которой стоит вкладывать средства в акции этой компании. Это не просто платформа облачных вычислений, это целая вселенная, в которой хранятся и обрабатываются данные, определяющие нашу современную жизнь. В начале эры искусственного интеллекта, AWS, словно корабль, попавший в шторм, не смог сразу же занять лидирующие позиции. Но, подобно опытному капитану, Амазон сумел восстановить контроль и направить свой корабль к новым горизонтам.

В четвертом квартале доходы AWS выросли на 24% в годовом исчислении – лучший результат за последние три года. Но это лишь цифры, за которыми скрывается настоящая история успеха. Секретным оружием AWS являются собственные чипы, разработанные инженерами компании. В то время как конкуренты полагаются на решения сторонних производителей, Амазон выбрал путь независимости, и это, похоже, приносит свои плоды. Объем вычислений, выполняемых на чипах, разработанных Амазоном, вырос в несколько раз, что свидетельствует о высоком качестве и эффективности этих устройств.

Покупатели, как оказалось, ценят инновации и качество. Они готовы платить за решения, которые позволяют им снизить затраты и повысить производительность. И если эта тенденция сохранится в 2026 году, то акции Амазона, несомненно, взлетят к новым высотам. Но не стоит забывать, что истинная ценность Амазона заключается не только в его коммерческих услугах, но и в его способности генерировать прибыль.

Судьба компании в руках облаков

В четвертом квартале AWS обеспечил 17% от общего объема выручки компании. Но если взглянуть на операционную прибыль, то картина меняется. AWS сгенерировал 12,5 миллиардов долларов операционной прибыли, в то время как общая операционная прибыль компании составила 25 миллиардов долларов. Таким образом, AWS обеспечивает половину операционной прибыли компании, несмотря на то, что составляет лишь 17% от общего объема выручки. И это говорит о том, что AWS является ключевым драйвером роста компании.

Стоит отметить, что праздничный квартал обычно является самым прибыльным для коммерческого подразделения Амазона. Однако, в течение года доля операционной прибыли, генерируемой AWS, может быть еще выше. В третьем квартале AWS обеспечил 66% операционной прибыли компании. И это свидетельствует о том, что AWS является не просто подразделением Амазона, а его сердцем и двигателем.

В конечном итоге, будущее Амазона зависит от успеха AWS. Если AWS продолжит расти быстрее, чем коммерческое подразделение, то компания продолжит демонстрировать впечатляющие результаты. И я уверен, что AWS настроен на успех в сегодняшней эре искусственного интеллекта. Именно поэтому я считаю, что акции Амазона – это отличная покупка после недавней распродажи.

Смотрите также

2026-02-14 16:52